Si está bien conectado (salida HDMi ARC del Onkyo a entrada HDMi ARC de la Hisense) será un problema de configuración, busca en las opciones de audio de la TV para que el sonido salga por el HDMi ARC, no por los altavoces de la TV.

Respecto a lo del cable del DVD a cuales te refieres? Al amarillo, blanco y rojo? o al verde, azul y rojo? si son estos últimos solo sirven para video, no transportan sonido.